Genel Bakış
“Şimdi Al Sonra Öde” (“BNPL“) pazarı, tüketici tercihlerinin değişmesi ve elektronik ticaretin (“e-ticaret”) kullanımının yaygınlaşması sonucunda son yıllarda dikkat çekici bir büyüme yaşamıştır. Global Data tarafından hazırlanan rapora göre, BNPL pazarının, 2022 ve 2026 yılları arasında yıllık %25,5 oranında büyümesinin yanı sıra 2026 yılına kadar tahmini pazar büyüklüğünün 565,8 milyar dolar olması beklenmektedir.[1] BNPL pazarında gözlemlenen bu büyüme üzerinde birçok faktör etkili olmakla birlikte, özellikle, ödeme kolaylığı ve esnekliği sağlaması sebebiyle tüketicinin satın aldığı ürünleri kendi finansal koşullarına uygun bir şekilde geri ödeyebilme imkanı BNPL’nin tercih edilmesine oldukça katkı sağlamıştır. Öte yandan, COVID-19 salgını süreci ile ürünleri değerlendirdikten sonra çevrimiçi satın alma işlemlerini gerçekleştirme ve finansal yükümlülük altına girmeden ürünleri iade etme gibi avantajları dolayısıyla da BNPL’nin popülaritesi tüketiciler arasında, arttırmıştır. Hem satıcılar hem de tüketiciler için uygun fırsatlar sunması ile BNPL pazarının gün geçtikçe daha da büyümeye devam etmesi beklenmektir.
BNPL nedir?
Dünya çapında yaygın olarak kullanılan bir ödeme yöntemi olan BNPL, tüketicilere satın alımlar için anında ödeme erteleme olanağı sunarak geleneksel kredi kartlarına ve taksit planlarına bir alternatif yöntem olmuştur. Tüketicilerin ödemelerini belirli bir süre boyunca taksitlere bölmelerine olanak tanıyarak ödeme esnekliği sağlamakta ve peşin maliyetleri ve geleneksel kredi süreçlerini ortadan kaldırmaktadır. BNPL’nin, tüketiciler için uygun bir ödeme yöntemi haline getiren birçok avantajından dolayı dünya çapında kullanımı gün geçtikçe yaygınlaşmıştır. BNPL’nin sağladığı avantajlara genel olarak bakıldığında;
- BNPL’nin popülerliğinin arkasındaki temel nedenlerden biri sunduğu ödeme kolaylığı ve esnekliğidir. Tüketicilerin istedikleri mal veya hizmetleri anında ödeme yapmadan almalarına olanak tanıyarak, tutarın tamamını peşin ödeme ihtiyacını ortadan kaldırmaktadır. Bu durum, özellikle, mevcutta parası olmayan veya harcamalarını zaman içinde yönetmeyi tercih eden tüketiciler için BNPL’yi oldukça cazip kılmıştır.
- BNPL’nin bir başka avantajı ise geleneksel kredi kontrollerine veya kredi kartlarıyla ilişkili kapsamlı belgelere olan ihtiyacı ortadan kaldırdığı için erişilebilirliğidir. Bu durum, BNPL’yi sınırlı kredi geçmişine veya düşük kredi puanlarına sahip olan bireyler de dahil olmak üzere daha geniş bir tüketici yelpazesi için kullanılabilir hale getirmektedir. Ödeme işlemi sırasında, BNPL planları, genel bir kural olarak tüketicinin kredi puanını veya derecelendirmesini etkilemeyen yumuşak bir kredi kontrolü (aynı zamanda “soft credit check” olarak kullanılmaktadır.) gerektirmektedir. Sonuç olarak BNPL, geleneksel finansman seçeneklerinden dışlanan bireyler için fırsatlar sunmaktadır.
- BNPL genellikle faizsiz taksit planları sunarak tüketicilerin ek maliyetlere maruz kalmadan ödemelerini belirli bir döneme yaymalarına olanak tanımaktadır. Bu durum ise mali durumlarını etkili bir şekilde planlamalarını sağladığından, öngörülebilir ve yönetilebilir ödeme yapılarını tercih eden bütçe yönetim bilincine sahip bireyler için faydalı olmuştur.
- BNPL, büyüyen e-ticaret bakımından oldukça uygun bir ortam sunmaktadır. E-ticaret küresel olarak ivme kazandıkça, tüketiciler e-ticaret yapmanın rahatlığını benimsemiştir. BNPL, ödeme işlemi sırasında sorunsuz bir ödeme seçeneği sunarak, hızlı ve güvenli işlemler sağlayarak bu eğilime uygun bir ödeme fırsatı sağlamıştır.
- BNPL, tüketiciye yönelik bir koruma düzeyi sunmaktadır. Tüketiciler, ödemenin tamamını yapmadan önce satın aldıkları ürünleri teslim alma ve inceleme fırsatına sahiptir. Tüketiciler, genellikle herhangi bir mali yükümlülük altına girmeden aldıkları üründen memnun kalmadıkları takdirde ürünlerini iade edebilmektedir.
Özetle, kolaylık, erişilebilirlik, faizsiz taksit planları, e-ticarete uyumluluk ve tüketiciyi koruma özellikleri BNPL’yi dünya çapında yaygın bir ödeme yöntemi haline getirmektedir. Bu doğrultuda, BNPL’nin potansiyel olarak mobil cüzdanlarla entegre olması ve gelişmiş özelleştirme seçenekleri sunması beklenen gelişmeler arasında yer almaktadır.
Avrupa Birliği’nde BNPL Uygulamaları ve Mevzuat
Avrupa Birliği’nde (“AB“), BNPL ile ilgili mevzuat, tüketici kredisi, lisanslama, bankacılık ve ödeme kuruluşlarını kapsayan çeşitli yasal çerçeveler aracılığıyla düzenlenmektedir. AB’de tüketici kredisi kapsamında birincil düzenleme, AB üye ülkeler arasında kredi sözleşmeleri için ortak bir dizi kural ve gereklilik belirleyen Tüketici Kredisi Direktifi’dir (“CCD“). Bununla birlikte, aşağıda da detaylı bir şekilde açıklanacağı üzere, CCD, mevcut haliyle BNPL hizmetleri özelinde düzenlenmemiş olup mümkün olduğu ölçüde uygulanmaktadır.
CCD, sözleşme öncesi bilgilendirme, cayma hakkı, yıllık ücret oranının hesaplanması ve sorumlu kredilendirme uygulamalarına ilişkin hükümleri düzenlemektedir. Bunun yanı sıra, CCD, taksitli kredi düzenlemeleri de dahil olmak üzere kredi işlemlerinde şeffaflık ve tüketicinin korunmasını sağlamayı amaçlamaktadır. CCD, tüketici kredisi için genel bir çerçeve sağlarken, BNPL hizmetlerinin, benzersiz özellikleri ve ödeme yapıları nedeniyle kapsamı dışında kaldığı durumlar da söz konusu olabilmektedir. Deloitte Legal tarafından 2022 yılında yapılan bir çalışma[2] neticesinde, yirmi dört AB üye ülkesinde BNPL düzenlemeleri incelemiş ve BNPL’nin “tüketici kredisi modeli” kapsamında değerlendirildiği gözlemlenmiştir. Tüketici kredisi modeli, finansman bilincini teşvik ederek ve aşırı mali yükleri de önleyerek tüketicileri koruyan CCD ile uyumlu olarak değerlendirilebilecektir. Öte yandan, geleneksel kredi ürünlerinden farklı olarak BNPL, kapsamlı bir şekilde kişisel verilerin işlenmesine ihtiyaç olmadan kolaylaştırılmış bir aktivasyon ve satıcılara sorunsuz bir şekilde satış süreci sunmaktadır. Bununla birlikte, CCD’nin gerekliliklerine uymak, kullanım kolaylığı ve e-ticaret ile entegrasyon açısından geleneksel kredi ürünlerine kıyasla kullanıcı deneyiminde farklılıklar yaratabilmektedir.
CCD’nin yanı sıra, Almanya ve İsveç’te olduğu gibi diğer yasal çerçeveler ve düzenlemeler, BNPL sağlayıcılarının bir denetim organından veya düzenleyici makamdan yetki almasını gerektirmektedir. Bu yetkilendirme tipik olarak tüketicinin korunmasını, finansal istikrarı ve yürürlükteki mevzuata uyumunu sağlamayı amaçlamaktadır. Denetleyici kurum, adil, şeffaf ve sorumlu bir şekilde faaliyet göstermelerini sağlamak için BNPL sağlayıcılarının faaliyetlerini denetlemekte ve düzenlemektedir. Bu doğrultuda, BNPL sağlayıcılarının ilgili düzenleyici otoriteye belirli bir lisans veya kayıt için başvurması gerekmektedir. Başvuru süreci, genellikle şirketin ortaklık yapısı, iş modeli, risk yönetimi uygulamaları ve tüketici koruma önlemleri hakkında ayrıntılı bilgi sağlamayı içermektedir.
Öte yandan, BNPL hizmetleri bankacılık ve ödeme kuruluşlarıyla ortaklıklar veya iş birlikleri ile de sağlanabilmektedir. Bu kuruluşların, kara para aklamayı önleme ve müşterini tanı gerekliliklerine uymanın yanı sıra Ödeme Hizmetleri Direktifi gibi ödeme düzenlemelerine ve standartlarına bağlı kalma gibi bazı yükümlülükleri de yerine getirmesi gerekmektedir.
Genel olarak, AB’de yalnızca BNPL hizmetlerine özel bir mevzuat bulunmamakla birlikte, BNPL sağlayıcıları, CCD, finans, lisans gereklilikleri ve bankacılık ve ödeme kuruluşları için geçerli kurallar dahil olmak üzere mevcut yasal düzenlemeler ile ele alınmıştır. Bu düzenlemelere uyum, tüketicinin korunmasını, sorumlu kredi verme uygulamalarını, şeffaflığı ve finansal sistemin genel istikrarını sağlamaktadır. Ancak AB’de devam eden düzenleyici tartışmalar ve girişimler ile BNPL hizmetleriyle ilgili zorlukların ve ortaya çıkan sorunların yoğun bir şekilde ele alındığı görülmektedir.
AB’de CCD Değişikliği’ne ilişkin Çalışmalar
AB’de tüketici haklarını ve menfaatlerini koruma amacıyla kapsamlı tüketici koruma düzenlemeleri uygulanmaktadır. Söz konusu bu düzenlemeler, BNPL sağlayıcıları da dahil olmak üzere finansal hizmet sağlayıcılarına şeffaflık, adil işlem yapma ve yeterli bilgi açıklamalarını sağlama gibi yükümlülükler getirmektedir. Bu kapsamda, AB’de BNPL hizmetleri sunan finansal kuruluşlar ve sağlayıcılar, CCD gibi geçerli düzenlemelere uymak zorundadır.
Tüketici kredilerine ilişkin düzenlemeler hem ulusal hem de AB düzeyinde, 2008 yılından itibaren yürürlükte olan CCD kapsamında ele alınmıştır. Ancak teknolojinin ilerlemesi ve tüketici alışkanlıklarının değişmesi ile mevzuat kapsamında ortaya çıkan sorunlar ve yetersiz çözümler nedeniyle Avrupa Komisyonu, CCD’nin kapsamını genişletmek ve mevcut olan düzenlemelerde iyileştirmeler yapmak amacıyla taslak direktif (“Taslak Direktif”) önerisinde bulunmuştur. Böylelikle, kitle fonlamasına, kredi verenler için yeni yükümlülüklerin getirilmesine ilişkin düzenlemelerin yanı sıra BNPL’nin de CCD’nin kapsamına alınması planlanmaktadır.[3] Bu doğrultuda, Avrupa Parlamentosu’nun İç Pazar ve Tüketicinin Korunması Komitesi’nin (IMCO) 12 Temmuz 2022’de sunduğu rapor kabul edilmiştir. Akabinde, 2 Aralık 2022’de Avrupa Konseyi ve Parlamentosu tarafından tüketici korumasını güçlendirmek ve CCD’nin kapsamını genişletmek amacıyla geçici bir anlaşmaya varılmasıyla Taslak Direktif yasa koyucular tarafından incelenmektedir. Taslak Direktif ile önerilen değişiklikler, 200 Avro’nun altındaki kısa vadeli yüksek maliyetli krediler ve tüketiciler için yüksek ücret veya faiz ücretleriyle sonuçlanabilecek faizsiz krediler gibi şu anda CCD kapsamında olmayan kredi sözleşmelerini düzenlemeyi amaçlamaktadır. Komisyon, bu tür anlaşmaları CCD’nin çerçevesine dahil ederek şeffaflığı artırmayı, tüketicinin korunmasını geliştirmeyi ve tüketici güvenini sağlamayı amaçlamaktadır. Önerilen Taslak Direktif ile 200 Avro’dan 100.000 Avro’ya kadar olan kredi sözleşmeleri, satın alma opsiyonlu finansal kiralama sözleşmeleri, faizsiz kredi sözleşmeleri ve geri ödeme süresi üç ay veya daha kısa olan ve cüzi miktardaki masrafları içeren kredi sözleşmeleri de CCD’nin kapsamına dahil edilmiştir. Söz konusu bu yeni düzenlemeler, BNPL sağlayıcılarının tüketicilere kredi ve toplam maliyet hakkında dijital ve kullanıcı dostu bir formatta sunulan kolay erişilebilir ve kapsamlı bilgiler sağlamasını gerektirecektir. Ayrıca, BNPL sağlayıcılarının tüketicilerin faizlerini, gelirlerini, harcamalarını ve diğer ilgili mali durumlarını dikkate alarak krediyi geri ödeme kabiliyetlerini önceden değerlendirmelerini de düzenlemektedir.
BNPL ile ilişkili doğal risklere yanıt olarak, bazı AB Üye Devletleri yasal düzenleme ihtiyacını kabul etmiş ve ulusal mevzuatlarını değiştirmek için adımlar atmıştır. İrlanda’da 2022 Tüketiciyi Koruma Yasası’nın yürürlüğe girmesi, kredi tanımını faizsiz ertelenmiş ödeme düzenlemelerini de kapsayacak şekilde genişletmiştir. Bu doğrultuda da BNPL sağlayıcılarının Merkez Bankası tarafından daha fazla gözetim ve denetim altına alınmasıyla sonuçlanmıştır. Benzer endişeler diğer AB Üye Devletlerinde de dile getirilmiştir. İsveç Finansal Denetim Otoritesi, tüketicinin korunmasını güçlendirmek ve BNPL sektörünü düzenlemek için yoğun bir şekilde alınabilecek tedbirleri araştırırken, Hollanda Finansal Piyasalar Otoritesi, Fransız hükümeti ve Belçika Finansal Hizmetler ve Piyasalar Otoritesi de potansiyel riskleri ele almak ve tüketici çıkarlarını korumak için düzenleyici gözetim ihtiyacını değerlendirmektedir. Bu çabalar, tüketicilerin korunması ve mali düzenlemelere uyumun sağlanması için BNPL hizmetlerinin düzenlenmesi gerekliliğinin AB Üye Devletleri arasında giderek daha fazla kabul gördüğünü yansıtmaktadır.
Türkiye’de BNPL Uygulaması ve Mevzuat
Türk mevzuatı kapsamında BNPL için özel olarak tasarlanmış bir yasal düzenleme bulunmamaktadır. BNPL sağlayıcılarının, hizmetlerini sunarken yetkilendirilme, taksit koşulları ve parasal eşik limitleri de dahil olmak üzere belirli düzenlemelere uygun olarak hareket etmelerini gereken bazı hususlar vardır.
Türkiye’de BNPL, genel olarak finansman sözleşmeleri ve tüketici kredisi sözleşmeleri çerçevesinde değerlendirilmektedir. Tüketici kredisi sözleşmesi, kredi verenin tüketiciye faiz veya benzeri menfaatler karşılığında vadeli ödeme, borçlanma veya benzeri finansman yöntemleriyle kredi sağladığı sözleşmeyi ifade etmektedir. Tüketici kredisi sözleşmeleri ise 6502 sayılı Tüketicinin Korunması Hakkında Kanun’a (“Tüketici Kanunu“) tabidir. Bu doğrultuda, kredi veren, tüketici kredisi sözleşmesinin diğer tarafı olup; 6502 sayılı Kanun’un 3(k) maddesine göre “ilgili mevzuat uyarınca tüketicilere nakit kredi kullandırmaya yetkili olan bankalar, özel finans kurumları ve finans şirketleri” olarak tanımlanmıştır. Taraflardan birinin tüketici olması halinde tüketici işlemleri Tüketici Kanunu kapsamına girdiğinden, tüketici kredileri 3(k) maddesi kapsamında “kredi veren” olarak tanınan bankalar, özel finans kurumları ve finans şirketleri tarafından BNPL hizmeti sunulabilecektir.
BNPL, uygulamada ağırlıklı olarak finans şirketleri tarafından sunulmakta olup, finansal sözleşmeler içermesi nedeniyle 6361 sayılı Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketleri Kanunu (“6361 sayılı Kanun“) ile Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerinin Kuruluş ve Faaliyet Esasları Hakkında Yönetmelik (“Yönetmelik“) kapsamına da girmektedir. Dolayısıyla BNPL hizmeti sunan bir şirketin ilgili mevzuat çerçevesinde gerekli yükümlülükleri yerine getirmesi ve Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu’ndan (“BDDK“) kuruluş ve faaliyet izni alması gerekmektedir. T.C. Cumhurbaşkanlığı Finans Ofisi tarafından yayımlanan Türkiye Fintech Rehberi’nde de BNPL iş modelinin Türkiye’de bankalar ve finans şirketleri tarafından 6361 sayılı Kanun ve Yönetmelik uyarınca uygulandığı belirtilmektedir. Bu kapsamda, BDDK tüketici kredilerinin vadesini düzenlemekte ve sınırlandırmaktadır. BDDK, 9 Haziran 2022 tarihli açıklamasında, tüketici kredileri için genel vade sınırını 50.000 TL ile 100.000 TL arasındaki tutarlar için 24 ay, 100.000 Türk Lirası’nı aşan tutarlar için ise 12 ay olarak belirlemiştir.
Öte yandan, Hazine ve Maliye Bakanlığı tarafından hazırlanan ve Mali Suçları Araştırma Kurulu (MASAK) tarafından desteklenen “Kara Paranın Aklanmasının ve Terörün Finansmanının Önlenmesine Dair Tedbirler Hakkında Yönetmelikte Değişiklik Yapılmasına Dair Yönetmelik” ile suç gelirlerinin aklanmasının ve terörün finansmanının önlenmesi amacıyla kurum ve kuruluşlara kimlik doğrulama ve bilgi teyidi yükümlülüğü getirilmiştir. Bankalar, finans şirketleri, sermaye piyasası kurumları, sigorta şirketleri ve diğer çeşitli kuruluşlar, 185.000 TL ve üzeri tutardaki işlemlerde müşterilerin kimlik bilgilerini almak ve doğrulamakla yükümlüdür. Ayrıca, Şubat 2023 itibarıyla elektronik transferlerde kimlik doğrulama eşiği 7.500 TL’den 15.000 TL’ye yükseltilmiştir.
BNPL Sektörünü Neler Bekliyor?
BNPL sektörü önemli bir büyüme kaydetmiştir ve gelecekte daha da gelişmeye hazır olduğu ortadır. Teknoloji ilerledikçe ve tüketici tercihleri değiştikçe, mobil cüzdanlarla potansiyel entegrasyon ve artan özelleştirme seçenekleri de dahil olmak üzere BNPL hizmetlerinde daha da gelişme görmeyi bekleyebiliriz. Bununla birlikte, mevcut yasal düzenlemelerin; tüketicinin güçlü bir şekilde korunmasını sağlarken yeni iş modellerinin geliştirilmesini etkin bir şekilde destekleyen bir çerçeve oluşturmak için yeniden gözden geçirilmesi gerekmektedir.
BNPL tarafından sunulan ve kapsamlı mali incelemeler olmaksızın tüketicilere düşük değerli krediler sağlamaya odaklanan benzersiz hizmet modelinin, mevcut düzenlemeler ile uyumlaştırılması konusunda birçok tereddüt ortaya çıkmaktadır. BNPL ile faiz hesaplamaları veya kredi puanı değerlendirmeleri olmaksızın tüketicilere hızlı bir şekilde nakit sağlanmasına rağmen, mevcut düzenlemeler hala BNPL iş modelinden beklenen faydalardan tam anlamıyla yararlanılamamasına yol açmaktadır. CCD’ye dayalı mevcut rejim, BNPL sağlayıcıları tarafından kullanılan en yaygın kredi yapılarına tam olarak uygulanamamaktadır. Bu tutarsızlık özellikle, 200 Avro’nun altında olan kredi tutarları, faizsiz vadeler ve üç ay veya daha kısa geri ödeme süreleri olan kredi sözleşmeleri için görülmektedir. BNPL daha düşük tutarları ve daha kısa geri ödeme sürelerini kapsadığından, bu uyumsuzluğu gidermek için CCD’de kapsamlı revizyonlar üzerinde görüşmeler devam etmektedir.
Yakın gelecekte, BNPL iş modeli için yeni düzenlemelerin yürürlüğe girmesi beklenmektedir. Mevcut CCD’nin BNPL seçeneklerini sınırlaması ve AB üye ülkeleri arasında ortaya çıkan farklı uygulamalar, yeterli tüketici koruması sağlayan, yatırımcılar için yasal belirsizlikleri gideren ve BNPL’yi amacına uygun olarak yeniden düzenleyen bir yasal çerçevenin oluşturulmasını gerektirmektedir. Hem Türkiye hem de AB’nin, tüm paydaşların çıkarlarını korurken sorumlu ve sürdürülebilir büyümeyi teşvik eden kapsamlı bir yasal çerçeve içerisinde yeni bir iş modeli olarak BNPL’yi ele alması büyük önem taşımaktadır.
AB’de olduğu gibi Türkiye’de de durum, özel düzenleyici tedbirlerin uygulanmasını gerektirmektedir. Uygulanabilir yasal çerçeve, konunun hem tüketici hem de finans hukuku kapsamında değerlendirmesi sebebiyle her iki mevzuata da uyumu gerektirmektedir. BNPL hizmetleri, finans sektöründe faaliyet gösteren düzenlemeye tabi kuruluşlar tarafından sunulmaktadır. Bu durum, BNPL’nin doğası ile bazı tutarsızlıklara yol açmaktadır. Yukarıda ayrıntılı olarak açıklandığı üzere, BNPL, geleneksel kredi sürecine dahil olmaksızın tüketicilere küçük miktardaki tutarların hızlı ve kısa vadeli olarak sağlanmasını kolaylaştırmaktadır. Ancak, BNPL’nin regüle piyasa oyuncuları tarafından sağlanması halinde, beklenen uygunluk ve kredi prosedürlerinin sürdürülmesinde zorluklarla karşılaşılmaktadır. Tüm bu açıklanan sebepler doğrultusunda, Türkiye’nin yasal mevzuatının, tüketici haklarını korumayı ve tüketicilerin BNPL hizmetlerinin sağladığı avantajlardan yararlanmalarını sağlamayı amaçlayan özel düzenleyici hükümler içermesi beklenmektedir.
Kaynaklar:
European Parliament. (2021). Briefing EU Legislation in Progress of Consumer Credit Directive [PDF]. Retrieved from https://www.europarl.europa.eu/RegData/etudes/BRIE/2021/698054/EPRS_BRI(2021)698054_EN.pdf
Global Data. (2023). Buy Now Pay Later (BNPL) Market Size, Share, Trends and Analysis by Spend Category (Clothing and Footwear, Furniture, Travel and Accommodation, Sports and Entertainment), Region and Segment Forecast to 2026. Retrieved from: https://www.globaldata.com/store/report/buy-now-pay-later-market-analysis/
Türkiye Cumhuriyeti Cumhurbaşkanlığı Finans Ofisi. (2023). Türkiye Fintek Rehberi. Retrieved from: www.cbfo.gov.tr/sites/default/files/docs/2023-03/turkiye-fintek-rehberi.pdf
Espuny, F.T. (2022,12,2). Council and European Parliament agree to imrpoce protection for consumers applying for credit”. European Council of the European Union. Retrieved from: www.consilium.europa.eu/en/press/press-releases/2022/12/02/council-and-european-parliament-agree-to-improve-protection-for-consumers-applying-for-credit/
Ordyk, M., Kozbiat, B., Hanten M. (2022). “Where Buy Now Pay Later is going in Europe -the latest regulatory trends”. Retrieved from: www2.deloitte.com/content/dam/Deloitte/global/Documents/Legal/gx-legal-buy-now-pay-later.pdf
[1] Daha fazla bilgi için, bkz. Global Data. (2023, 5, 19). Buy Now Pay Later (BNPL) Market Size, Share, Trends and Analysis by Spend Category (Clothing and Footwear, Furniture, Travel and Accommodation, Sports and Entertainment), Region and Segment Forecast to 2026.
[2] Ordyk, M., Kozbiat, B., Hanten M. (2022). “Where Buy Now Pay Later is going in Europe -the latest regulatory trends”. Retrieved from: www2.deloitte.com/content/dam/Deloitte/global/Documents/Legal/gx-legal-buy-now-pay-later.pdf
[3] Daha fazla bilgi için, bkz. European Parliament. (2021). Briefing EU Legislation in Progress of Consumer Credit Directive [PDF].
